AI & Infrastruktur Pembayaran: Strategi Di Sebalik Pelantikan Vanar

AI sedang mengubah infrastruktur pembayaran – dan ia bermula dengan kepimpinan

Satu fakta yang jarang dibincang: lebih 90% transaksi runcit global masih bergerak di atas legacy rails yang dibina berdekad lalu, walaupun bank dan fintech bercakap tentang AI, blockchain dan pembayaran masa nyata. Jurang antara visi dan realiti inilah yang cuba ditutup oleh pemain seperti Vanar.

Pelantikan Saiprasad Raut sebagai Head of Payments Infrastructure di Vanar nampak macam sekadar berita korporat biasa. Sebenarnya ini petunjuk jelas arah tuju industri: infrastruktur pembayaran masa depan perlu AI-native, serasi blockchain, dan diketuai orang yang faham kedua‑dua dunia – sistem tradisional dan aset digital.

Untuk bank, insurans dan fintech di Malaysia yang sedang rancak transformasi digital hujung 2025 ini, langkah Vanar memberi beberapa isyarat penting: bagaimana AI akan membentuk infrastruktur pembayaran, apa implikasinya pada pematuhan, dan bagaimana ekosistem tempatan patut bersedia.

Artikel ini membedah signifikannya pelantikan ini, kaitannya dengan trend AI dalam perkhidmatan kewangan, dan apa yang praktikal untuk organisasi di Malaysia lakukan sekarang.

---

Siapa Vanar dan kenapa infrastruktur pembayaran mereka penting

Jawapan ringkas: Vanar membina rangka asas untuk dunia di mana wang bergerak secara segera, pintar dan autonomi.

Vanar memposisikan diri sebagai syarikat infrastruktur blockchain yang AI-native, dengan fokus pada:

• Penyelesaian global berasaskan stablecoin
• Tokenisasi aset dunia sebenar (real-world assets) yang boleh bergerak rentas rangkaian
• Sistem AI dan ejen autonomi yang mengurus pembayaran, rekonsiliasi dan pematuhan secara masa nyata
• Logik penyelesaian pintar yang dilaksana terus on-chain

Ini selari dengan hala tuju global di mana lapisan asas pembayaran bukan lagi sekadar switch, gateway atau host card system, tetapi kombinasi:

1. Infrastruktur blockchain yang dioptimumkan untuk transaksi kewangan
2. AI yang memutuskan bila, bagaimana dan melalui rail mana sesuatu transaksi patut dihantar
3. Mekanisme pematuhan yang tertanam terus dalam aliran transaksi

Bagi pemain kewangan Malaysia – sama ada bank utama, syarikat insurans atau fintech yang memfokuskan pembayaran – model ini sangat relevan bila kita fikir tentang:

• DuitNow dan pemindahan masa nyata yang semakin menjadi kebiasaan
• Cross-border QR ASEAN yang perlukan kos rendah dan kelajuan tinggi
• Keperluan pengesanan fraud masa nyata yang semakin kritikal

Infrastruktur masa depan perlu menyokong kesemua ini secara serentak.

---

Mengapa pelantikan Saiprasad Raut jadi isyarat strategik

Pelantikan Saiprasad bukan sekadar tambah satu lagi nama besar; ia strategi untuk menjambatani dunia lama dan baru pembayaran.

Latar belakang yang jarang ada pada satu individu

Saiprasad membawa lebih 25 tahun pengalaman di syarikat gergasi pembayaran global seperti FIS, Fiserv, Global Payments dan Capgemini. Paling menarik, beliau:

• Menjadi Strategy Director di Worldpay untuk pasukan Crypto and Emerging Business – fokus pada penerimaan aset digital dan rangkaian penyelesaian baharu
• Pernah duduk dalam Hedera Governing Council dan mempengerusikan jawatankuasa Ecosystem Growth – terlibat secara langsung dalam standard blockchain perusahaan

Kombinasi ini penting kerana kebanyakan syarikat hanya ada salah satu:

• Pakar pembayaran tradisional, tanpa kefahaman mendalam tentang crypto dan AI; atau
• Pasukan blockchain/AI yang canggih, tanpa pengalaman dunia sebenar mengurus bilion transaksi berisiko tinggi

Vanar jelas memilih pendekatan berbeza: ambil pemimpin yang sudah terbukti dalam kedua-dua ekosistem.

"Dia faham legacy rails dan dia faham new rails." – Jawad Ashraf, CEO Vanar

Ini tepat dengan keperluan bank dan fintech di Malaysia hari ini: transformasi yang evolusi, bukan revolusi membuta tuli.

Kepimpinan sebagai pembeza utama dalam AI pembayaran

Banyak organisasi melabur besar dalam teknologi tetapi gagal mendapat pulangan kerana:

• Tiada strategi pembayaran menyeluruh; hanya projek silo
• Keputusan teknologi dibuat tanpa faham kesan jangka panjang ke atas risiko dan pematuhan
• Projek AI digerakkan oleh pasukan data, bukan oleh pemimpin yang menguasai bisnes, risiko dan teknologi serentak

Dengan melantik seorang ketua infrastruktur pembayaran yang mempunyai pandangan menyeluruh, Vanar menghantar mesej jelas:

Untuk berjaya dalam pembayaran berasaskan AI dan blockchain, kepimpinan sama penting dengan teknologi.

Untuk pemain tempatan, ini isyarat bahawa melantik Chief Payments Officer atau pemimpin khusus pembayaran yang faham AI dan regulasi akan jadi keperluan, bukan pilihan, dalam 2–3 tahun akan datang.

---

Tiga blok utama: stablecoin, tokenisasi dan ejen AI

Kenyataan Vanar menyentuh tiga komponen yang sedang membentuk masa depan pembayaran global. Setiap satunya ada implikasi langsung kepada bank dan fintech Malaysia.

1. Penyelesaian global berasaskan stablecoin

Stablecoin, bila direka dan dikawal selia dengan betul, memberi:

• Kelajuan – penyelesaian hampir masa nyata merentasi sempadan
• Kos lebih rendah berbanding rangkaian koresponden tradisional
• Kebolehaturan – transaksi boleh dijejak di blockchain

Bayangkan kes penggunaan untuk pemain Malaysia:

• Fintech remitans yang mahu kurangkan kos penghantaran ke Indonesia, Bangladesh atau Timur Tengah
• Bank yang perlu menyelesaikan aliran perdagangan rentas sempadan SME dengan lebih pantas

Dengan AI, sistem boleh secara automatik:

• Pilih rail paling kos efektif (SWIFT, stablecoin tertentu, rangkaian domestik)
• Memecahkan transaksi besar kepada beberapa laluan untuk kurangkan risiko dan kos FX
• Menandakan transaksi mencurigakan untuk pemeriksaan segera, bukan sehari kemudian

2. Tokenisasi aset dunia sebenar (RWA)

Tokenisasi bukan sekadar trend crypto; untuk kewangan tradisional, ia alat untuk:

• Membuka kecairan baru untuk aset seperti bon, sukuk, dana, malah aset fizikal
• Memudahkan fractional ownership dan penyelesaian lebih pantas
• Menambah baik post-trade kerana semua maklumat penyelesaian berada di atas ledger yang sama

Dalam konteks Malaysia:

• Bayangkan sukuk korporat yang ditokenkan dan diniagakan di platform digital, dengan pemilikan dan pembayaran kupon diurus AI secara automatik
• Syarikat insurans yang mengurus jaminan (guarantee) atau cagaran dalam bentuk token, mengurangkan proses manual dan kos pentadbiran

Di sinilah infrastruktur seperti Vanar jadi penting – ia menyediakan rail teknikal yang mematuhi piawaian perusahaan.

3. Ejen kewangan autonomi berasaskan AI

Bahagian paling menarik (dan sensitif) ialah ejen autonomi yang mengurus wang.

Contoh praktikal yang saya lihat semakin hampir berlaku:

• Ejen AI perusahaan yang secara automatik:

  • Membayar pembekal bila barang disahkan diterima (disambung pada sistem ERP)
  • Mengoptimumkan baki tunai antara akaun semalaman untuk memaksimumkan kadar keuntungan
  • Menyemak had risiko dan pematuhan sebelum meluluskan transaksi bernilai besar

• Dalam pengguna runcit:

  • "Pembantu kewangan" AI yang mengagihkan gaji bulanan anda kepada simpanan, pelaburan dan bayaran bil tanpa anda perlu klik apa‑apa, hanya tetapan awal

Vanar bercakap tentang logik penyelesaian pintar di atas rantaian (on-chain). Ini bermaksud peraturan seperti:

• Jika pelanggan lewat bayar lebih 10 hari, pindahkan cagaran dari kontrak A ke kontrak B
• Jika volum transaksi melonjak 5x biasa dalam 10 minit, aktifkan lapisan pemeriksaan tambahan dan tundakan pelepasan

ditanam terus dalam kontrak pintar, dipacu AI.

Untuk Malaysia, soalan utama bukan “adakah ini akan tiba?”, tetapi bila dan bagaimana untuk pastikan ia patuh garis panduan BNM dan Suruhanjaya Sekuriti.

---

Apa maksudnya untuk bank, insurans dan fintech di Malaysia

Kesan kepada pasaran tempatan boleh diringkaskan kepada empat bidang: strategi, teknologi, pematuhan dan bakat.

1. Strategi: daripada produk kepada infrastruktur pintar

Banyak institusi masih berfikir dalam bentuk produk:

• Kad kredit baharu
• Aplikasi e-dompet baharu
• Skim ganjaran atau cashback

Realitinya, kelebihan kompetitif 2026 ke depan akan datang daripada infrastruktur pembayaran pintar, contohnya:

• Keupayaan memproses dan memantau transaksi masa nyata dengan AI
• Kebolehan menyokong berbilang rail (DuitNow, QR ASEAN, stablecoin yang dikawal selia) di belakang tabir
• Keupayaan plug-and-play untuk tokenisasi dan aset digital bila regulasi mengizinkan

Organisasi yang bermula dengan pelan infrastruktur hari ini akan lebih pantas melancarkan produk esok.

2. Teknologi: siap sedia untuk AI dan blockchain, walaupun belum guna penuh

Tidak semua bank atau insurans Malaysia perlu gunakan blockchain sekarang. Tetapi mereka patut:

• Audit sistem teras: adakah ia boleh disambungkan kepada rail baharu dengan API moden?
• Mulakan projek kecil AI dalam fraud detection dan AML di lapisan pembayaran
• Bebaskan data transaksi yang selama ini terkunci dalam mainframe kepada platform data bersatu

Pendek kata, bina jambatan teknikal walaupun belum melintas penuh.

3. Pematuhan: AI dan ejen autonomi perlu "guardrails" yang jelas

AI dalam pembayaran membawa risiko:

• Bias dalam model yang mungkin menolak transaksi kumpulan tertentu lebih kerap
• Keputusan autonomi yang tidak sejajar dengan garis panduan BNM, AMLA atau syarat syariah

Jadi, tiga perkara praktikal untuk pasukan risiko dan pematuhan:

1. Libatkan mereka dari awal dalam projek AI pembayaran, bukan hanya pada fasa UAT
2. Bangunkan rangka kerja explainability – bagaimana model memutuskan sesuatu transaksi berisiko tinggi?
3. Rancang kill switch dan manual override untuk semua ejen autonomi yang menyentuh wang pelanggan

4. Bakat: profil pemimpin baru pembayaran

Pelantikan Saiprasad menggambarkan profil pemimpin masa depan:

• Faham operasi pembayaran harian dan seni bina teknikal
• Tahu bahasa regulator dan bahasa jurutera
• Selasa bercakap tentang SLA, NPL, fraud ratio dan tokenization, smart contract, AI model

Untuk pasaran Malaysia, ini bermaksud:

• Menyusun semula peranan – contohnya Head of Payments & AI atau Chief Digital Payments Officer
• Melatih semula pemimpin sedia ada tentang asas blockchain, AI dan data
• Menarik bakat yang pernah bekerja di payment processor atau syarikat teknologi global

---

Langkah praktikal untuk organisasi kewangan Malaysia pada 2026

Berita seperti pelantikan Saiprasad di Vanar hanya beri nilai jika ia diterjemah kepada tindakan. Beberapa langkah praktikal yang boleh diambil dalam 6–12 bulan akan datang:

1. Lakukan penilaian tahap kematangan AI dalam pembayaran
   Fokus pada fraud detection, pematuhan dan kecekapan operasi. Kenal pasti di mana AI sudah digunakan, di mana masih manual.

2. Rancang arkitektur pembayaran masa depan
   Sketsa bagaimana sistem anda akan:

   • Menyokong rail tradisional dan baharu serentak
   • Menyambung kepada platform blockchain atau tokenization bila relevan
   • Menggunakan AI sebagai lapisan "otak" di atas semua rail

3. Mulakan projek perintis dengan skop kecil tetapi kesan jelas
   Contohnya:

   • Model AI untuk pengesanan fraud masa nyata pada transaksi runcit
   • Automasi rekonsiliasi antara sistem teras dan e-dompet
   • Ejen AI dalaman untuk memantau transaksi berisiko tinggi

4. Tentukan mandat kepimpinan yang jelas untuk pembayaran
   Sama ada melalui jawatan baharu atau peluasan mandat sedia ada, pastikan ada "pemilik" yang:

   • Bertanggungjawab ke atas strategi infrastruktur pembayaran
   • Menjadi jambatan antara IT, bisnes dan pematuhan

5. Berbincang lebih awal dengan regulator dan rakan ekosistem
   Regulasi stablecoin, tokenisasi dan AI semakin dibentuk. Organisasi yang turut serta dalam dialog awal dengan pengawal selia, persatuan industri dan rakan teknologi akan mempunyai kelebihan ketika garis panduan dimuktamadkan.

---

Masa depan pembayaran: bukan lagi soal "if", tetapi "siapa yang memimpin"

Pelantikan Saiprasad Raut di Vanar mengesahkan satu perkara: AI, stablecoin dan tokenisasi bukan lagi percubaan sampingan, tetapi asas kepada infrastruktur pembayaran generasi seterusnya.

Bagi Malaysia yang sudah pun agresif dalam AI untuk pengesanan fraud, pemarkahan kredit automatik, analitik kekayaan dan pematuhan, langkah seterusnya agak jelas – bawa kecerdasan itu turun ke tahap rail pembayaran.

Organisasi yang berani memikirkan:

• Bagaimana AI mengurus aliran wang secara masa nyata
• Bagaimana aset kewangan ditokenkan dan dipindahkan dengan lebih telus
• Bagaimana pematuhan diprogramkan terus ke dalam transaksi

dan pada masa sama melantik pemimpin yang mampu menghubungkan strategi, regulasi dan teknologi – merekalah yang akan mendefinisikan landskap kewangan Malaysia beberapa tahun akan datang.

Persoalannya sekarang: adakah organisasi anda masih membina produk di atas rail lama, atau sudah mula merancang infrastruktur pembayaran pintar yang akan digunakan pelanggan pada 2030?